Ang maximum drawdown (MDD) ay ang maximum na naobserbahang pagkawala mula sa isang peak hanggang sa labangan ng isang portfolio, bago makamit ang isang bagong peak. Ang maximum na drawdown ay isang indicator ng downside na panganib sa isang tinukoy na yugto ng panahon.
Paano kinakalkula ang maximum drawdown?
Maximum drawdown (MDD) ay sumusukat sa maximum na pagbaba sa halaga ng puhunan, gaya ng ibinigay ng ang pagkakaiba sa pagitan ng halaga ng pinakamababang labangan at ng pinakamataas na rurok bago ang labangan.
Ano ang magandang MDD ratio?
Ang
A CAR/MDD ratio na more than 1 ay itinuturing na isang magandang sistema. Kung 1 ang ratio ng iyong CAR/MDD, nangangahulugan ito na posibleng mawala sa iyo ang lahat ng kinita mo, dahil pareho ang iyong mga return at drawdown.
Ano ang max na tagal ng drawdown?
Ang max na tagal ng drawdown ay ang pinakamasama (ang maximum/pinakatagal) na tagal ng panahon na nakita ng isang investment sa pagitan ng mga peak (equity highs). Ipinapalagay ng marami na ang Max DD Duration ay ang haba ng oras sa pagitan ng mga bagong taas kung kailan naganap ang Max DD (magnitude).
Ano ang magandang return over maximum drawdown?
RoMaD in Context
Sa pagsasanay, gustong makakita ng maximum na drawdown ang mga investor na kalahati ng taunang portfolio return o mas mababa. Ibig sabihin, kung ang maximum na drawdown ay 10% sa isang partikular na panahon, gusto ng mga investor na magkaroon ng return na 20% (RoMaD=2). Kaya kung mas malaki ang drawdown ng isang pondo, mas mataas ang inaasahan para sa mga return.
